Portofoliul Uizen: Raport 31.12.2019

In luna decembrie 2019 portofoliul 'Uizen' a inregistrat un randament de +3.86%, ajungand la +37.67% de la data infiintarii (20.05.2019),

iar portofoliul Uizen_2 +2.51%, ajungand la +45.05% in aceeasi perioada.

Randamentul celui mai performant indice bursier monitorizat este de +32.65% (BET-FI).

Portofoliul Uizen: Raport 30.11.2019

In luna noiembrie potofoliul 'Uizen' a inregistrat o performanta de +9.64%,  atingand +32.55% de la data infiintarii (20.05.2019),

iar portofoliul 'Uizen_2' +11.73%, ajungand astfel la +41.5% in aceeasi perioada.

Randamentul celui mai performant indice bursier monitorizat este +31.07% (BET-FI).

Portofolii Uizen: Performante la semestru

A trecut deja o jumatate de an de la lansarea primului portofoliu bazat pe aplicatia 'Uizen'. Dezvoltarea ulterioara a algoritmilor acesteia a permis simularea unui al doilea portofoliu, cu data de lansare identica cu al primului: 20.05.2019. Pentru a monitoriza mai bine performantele acestor portofolii fata de indicii bursieri si relativ, unul fata de celalalt, am pastrat parametrii utilizati in momentul lansarii. Asadar, randamentele sunt urmatoarele:
Uizen

Uizen_2 












Performanta portofoliului 'Uizen' fata de cel mai performant indice bursier monitorizat a crescut in ultimele 2 luni de la +1.4% la +3.8%, ajungand la 26.63%.
Performanta la semestru al celui de-al doilea portofoliu este sensibil mai ridicata (+35.39%) si depaseste randamentul pe 2019 al celui mai performant indice bursier monitorizat.

Portofoliul Uizen: Tranzactii 20.11.2019

Dupa finalizarea introducerii rapoartelor financiare individuale la trimestrul III ale emitentilor monitorizati, astazi am inregistrat urmatoarele tranzactii:

Portofoliu Uizen
Cumparare 1074 actiuni FP la pretul de 1.19 lei
Practic s-au lichidat fondurile disponibile, procentul recomandat de achiztionare fiind mult mai mare.
Valoarea portofoliului la sfarsitul zilei: 127,541 lei  (+27.54% fata de 20 mai 2019)

Portofoliu Uizen_2
Vanzare 1679 actiuni TLV la pretul de 2.455 lei
Vanzare 3984 actiuni SIF5 la pretul de 2.37 lei
Cumparare 2180 actiuni FP la pretul de 1.19 lei
Cumparare 653 actiuni IARV la pretul de 18.3 lei
Valoarea portofoliului la sfarsitul zilei: 136,789 lei  (+36.79% fata de 20 mai 2019)

Portofoliul Uizen: Raport 31.10.2019

In luna octombrie potofoliul 'Uizen' a inregistrat o performanta de +1.24%,  atingand +20.9% de la data infiintarii (20.05.2019),

iar portofoliul 'Uizen_2' +0.9%, ajungand astfel la +23.8% in aceeasi perioada de aproape 5 luni si jumatate.

Prin comparatie, cei 4 indici monitorizati au avut randamente intre -0.9% (BET-FI) si +0.2% (BET-NG). Astfel, diferenta intre performantele portofoliilor si cele ale indicilor bursieri a continuat sa creasc. Ramane de vazut cum se vor comporta cele doua portofolii intr-o luna cu adevarat bearish.

Portofoliul Uizen: Raport 30.09.2019

A trecut si luna septembrie, prilej cu care am generat un nou raport al aplicatiei 'Uizen' pentru portofoliul virtual cu acelasi nume. Performanta de +19.42% continua sa fie superioara celor 4 indici bursieri monitorizati, care au generat randamente cuprinse intre  +8.1% si +18.88%. Diferenta dintre randamentul portofoliului si cea a celui mai performant indice bursier monitorizat (BET-FI) a crescut in ultima luna de la 0.09% la 0.54%.

In perioada scursa de la ultimul raport lunar am introdus in strategia de vanzare/cumparare si indicatorul 'alfa'  de compensare a riscului de volatilitate (detalii aici), precum si indicatorul 'R-squared' (detalii aici). Cu aceasta ocazie am verificat performanta unui portofoliu nou ('Uizen_2') care utilizeaza ultima formula a algoritmului 'Consilierului de portofoliu'. Performanta obtinuta in acest caz este cu mai mult de 3 puncte procentuale mai ridicata. Detalii in imaginea de mai jos.

Portofoliul Uizen - Performanta la 4 luni

Joi s-au implinit 4 luni de cand am lansat portofoliul Uizen. Pentru cei care au urmarit rapoartele precedente, randamentul obtinut tinde sa creasca mai repede decat performanta maxima a celor 4 indici monitorizati. Ramane de vazut cum se va comporta in cazul unei scaderi a bursei.

Portofoliul Uizen: Raport 31.08.2019

Deoarece vineri a fost ultima zi de tranzactionare a lunii august, astazi am scos un nou raport al performantelor lunare ale portofoliului virtual "Uizen", lansat in data de 20.05.2019.
Dupa cum se observa in imaginea de mai jos, valoarea portofoliului a inregistrat o crestere de +1.03% in ultima luna, randament inferior celui al indexului BET-FI (+2.3%), dar superior celor ale celorlalti indici de raportare. Performanta de la lansare este de +14.47%.

Portofoliul Uizen: modificari structura

Dupa introducerea in baza de date a rezultatelor financiare semestriale ale celor mai lichizi emitenti listati la bursa de la Bucuresti, "Consilierul de portofoliu" al aplicatiei Uizen a recomandat majorarea expunerii pe simbolul SIF3. Astfel, in data de 22.08.2019 a fost achizitionat un numar de 18,889 de actiuni la pretul de 0.279 lei, pentru care s-a platit suma de 5,306.92 lei.
In urma acestei tranzactii, structura portofoliului este urmatoarea:
SIF3: 98,648 actiuni (24.29%)
SIF5: 9,535 actiuni (17.92%)
TLV: 7,608 actiuni (15.68%) (au fost luate in calcul si cele 585 de actiuni gratuite)
SNP: 38,918 actiuni (14.08%)
TBM: 47,782 actiuni (13.16%)
SNN: 935 actiuni (10.20%)
BIO: 16,129 actiuni (4.67%)
cash: 0.14 lei.

Portofoliul Uizen: Raport 31.07.2019

Astazi a fost ultima zi de tranzactionare a lunii iulie, motiv pentru care am generat un nou raport al portofoliului 'Uizen', lansat in 20.05.2019 pe baza aplicatiei cu acelasi nume. In perioada scursa de la primul cel de-al doilea raport au fost inregistrate urmatoarele intrari de dividende nete:

Data             Simbol      Suma
19.07.2019   TBM         1815.72 lei

Daca la 30 iunie portofoliul 'Uizen' avea un randament aprox. egal cu cel al BET-FI (8.24% vs 8.25%), acum randamentul sau a depasit cu aprox. un procent pe cel al ROTX, care a inregistrat cea mai buna performanta dintre indicii bursieri romanesti monitorizati (13.3% vs 12.32%).
Urmatoarele tranzactii cu actiuni vor avea loc in momentul in care vor fi publicate toate rezultatele la semestru ale emitentilor listati la Bursa de Valori Bucuresti, adica in jurul datei de 20 august.

Portofoliul Uizen: Raport 30.06.2019

Vineri a fost ultima zi de tranzactionare a lunii iunie, prilej cu care am generat cel de-al doilea raport al portofoliului 'Uizen', lansat in 20.05.2019 pe baza aplicatiei cu acelasi nume. In perioada scursa de la primul raport au fost inregistrate urmatoarele intrari de dividende nete:

Data             Simbol      Suma
13.06.2019   SNP           998.25 lei
14.06.2019   TLV          1134.21 lei
18.06.2019   SIF5         1358.74 lei

Am adaugat in raport si  performantele inregistrate in aceasta perioada de principalii indici bursieri.
Urmatoarele tranzactii cu actiuni vor avea loc in momentul in care vor fi publicate toate rezultatele la semestru ale emitentilor listati la Bursa de Valori Bucuresti, adica in jurul datei de 20 august.

Portofoliul Uizen

Incepand din aceasta luna voi crea un portofoliu virtual sugerat de 'Consilierul de portofoliu' al aplicatiei Uizen. Voi elimina astfel neajunsul celorlalte portofolii si anume acela de a fi nevoit sa urmaresc piata in fiecare zi lucratoare pentru a monitoriza indeaproape rezultatele financiare, indicatorii si pragurile de suport/rezistenta pentru toate cele aprox. 30 de simboluri lichide listate la bursa.
Portofoliul are in vedere un orizont de timp de cel putin 2 ani si va avea un capital initial de 100,000 de lei. Tranzactiile sunt realizate exclusiv pe baza scorului MIDA trimestrial care are in cuprins urmatoarele date de intrare:

1. indicatorii bursieri: PER, P/BV, lichiditate, nivel Graham
2. discount-ul de pret estimat prin metoda MIDA
3. scorul structurii financiare a emitentilor pe baza rapoartelor financiare individuale
4. trendul rezultatelor financiare individuale

Pentru emitentii cu acelasi scor MIDA si care concureaza la cumparare departajarea se va face pe baza gradului de compensare a riscului sistematic calculat prin metoda CAPM ("Capital Asset Pricind Model").
Comisionul care va fi utilizat este de 0.7% atat la cumparare, cat si la vanzare.

Tranzactii 20.05.2019:
Cumparare:
79,759 shares SIF3 x 0.249 = 19,999.01 lei
9,535 shares SIF5 x 2.08 = 19,971.63 lei
7,023 shares TLV x 2.115 = 14,957.63 lei
935 shares SNN x 10.58 = 9,961.55 lei
38,918 SNP shares x 0.381 = 14,931.55 lei
47,782 TBM shares x 0.31 = 14,916.11 lei
16,129 shares BIO x 0.324 = 5,262.38 lei

Cash rezidual: 0.14 lei
Valoare inchidere BET: 8,205.08 puncte.

Portofoliu Wyzeen - Vanzare STK

Rezultatele financiare preliminare publicate de fondul STK Emergent au fost dezastruoase. In ultimul trimestru pierderea a fost de aprox. 19 milioane de lei, iar capitalurile proprii s-au redus cu -25%. Ori fondul are cei mai incompetenti admistratori ori in ultimul trimestru au fost executate tranzactii dubioase. Inclin spre a doua varianta.
In orice caz, am lichidat cele 50 de unitati de fond la acelasi pret la care le-am achizitionat (44 de lei) pentru care am obtinut 2185.7 lei. Tranzactia a cauzat o pierdere de -28.6 lei, iar capitalul avut la dispozitie este acum de 13571.66 lei.

Portofoliu Wyzeen - Cumparare EL

Am achizitionat astazi 215 actiuni Electrica la pretul de 10.34 lei pentru care am platit 2239.33 lei. Capitalul ramas este de 9146.63 lei.

Portofoliu Wyzeen - Cumparare STK

Am achizionat 50 de unitati de fond STK la pretul de 44.0 lei, pentru care am cheltuit 2214.3 lei. Capitalul ramas este de 11385.96 lei.
Motivul din spatele acestei tranzactii este reprezentat de rezultatele financiare la trim. III care fac posibila distribuirea unui dividend de 8 lei/unitate de fond.
STK este un emitent caracterizat de o lichiditate extrem de slaba, fapt pentru care analiza tehnica nu are nicio relevanta.

Portofoliu Wyzeen - performante 2018

Portofoliul virtual Wyzeen a fost lansat in data de 01.09.2018 si dispunea de un capital initial de 20.000 de lei. 
La sfarsitul anului 2018 componenta sa era urmatoarea:
5840 actiuni Biofarm
277 actiuni Nuclearelectrica
1108 actiuni SIF Oltenia
Disponibilitati totale insumau 13947.5 de lei, din care 347.24 de lei reprezentau dividendele suplimentare primite de la SNN.
Raportat la preturile de inchidere din 31.12.2018, valoarea portofoliului la sfarsitul anului 2018 era de  20.008 lei.

In cele 4 luni de la lansare performantele sunt urmatoarele:
Randamentul portofoliului Wyzeen: +0.04%
Randament indicele BET: -10.77%

Portofoliu Wyzeen - Cumparare SIF5

Astazi am achizitionat 1108 de actiuni SIF5 la pretul de 2.15 lei, pentru care am cheltuit 2399.59 lei. Capitalul ramas este de 13600.26 lei

Portofoliu Wyzeen - Cumparare SNN

Astazi am achizitionat 227 de actiuni Nuclearelectrica la pretul de 7.78 lei, pentru care am cheltuit1778.95 lei. Capitalul ramas este de 15999.85 lei. Desi scorul Mida pentru ultima raportare trimestriala este 80, am alocat doar 10% din cash deoarece coeficientul alfa = -7, ceea ce indica faptul ca performanta SNN nu compenseaza riscul de volatilitate. In schimb, pot spera la un dividend 1.06 lei (+13.67%).

Portofoliu Wyzeen - Inchidere pozitie SIF3

Astazi am inchis pozitia in pierdere la SIF3. Pretul a trecut sub suport si a revenit sub linia de trend. Miscarea care a generat semnalul de cumparare s-a dovedit a fi o formatiune "Bull Trap" care nu anunta nimic bun pentru urmatoarele saptamani. Am preferat sa marchez pierderea acum, sansele ca pretul sa mai scada fiind ridicate.
In consecinta am vandut cele 8862 de actiuni pentru care am incasat 1778.49 lei, pierderea fiind de 221.11 lei.

Portofoliu Wyzeen - A doua tranzactie

Astazi am inclus in portofoliu actiuni Biofarm. Scorul Mida fiind mai mic de 80, am alocat acelasi procent din capital pentru aceasta achizitie.
In concluzie, am cumparat 5840 de actiuni la un pret de 0.34 lei.
Valoarea tranzactiei, plus comisioane: 2000.09 lei.
Capital ramas: 16000.31 lei.
Argumentele achizitiei sunt prezentate mai jos.