Faceți căutări pe acest blog

duminică, 24 februarie 2019

ATB - estimarile sunt negative

In asteptarea publicarii rezultatelor financiare preliminare pentru anul 2018, titlurile Antibiotice stationeaza in jurul nivelului 0.48 lei. Din punct de vedere fundamental emitentul are un profil "Mediu" de risc si se incadreaza in clasa de tranzactionare "Hold".
Daca ne uitam pe discountul de pret de +11.85% rezultat prin metoda de estimare "Mida", care are ca date principale de intrare pretul si rezultatele financiare individuale la acelasi trimestru, se pare ca investitorii se asteapta la un EPS sensibil mai mic de 0.0516 lei.
Din punct de vedere tehnic, cotatia se afla intr-o miscare descendenta in orizonturile lung si mediu de timp. Reactia descendenta la rezistenta din ultima saptamana a determinat sistemele ST Trades Advisor si ST Directional Volume sa genereze simultan semnale negative. Un astfel de context favorizeaza o continuare a deprecierilor pe termen foarte scurt. Principala tinta avuta in vedere este suportul grafic 0.44 unde, in functie de rezultatele financiare ce vor fi publicate, ATB ar putea deveni interesant pentru cumparare.

















luni, 18 februarie 2019

Portofoliu Wyzeen - Vanzare STK

Rezultatele financiare preliminare publicate de fondul STK Emergent au fost dezastruoase. In ultimul trimestru pierderea a fost de aprox. 19 milioane de lei, iar capitalurile proprii s-au redus cu -25%. Ori fondul are cei mai incompetenti admistratori ori in ultimul trimestru au fost executate tranzactii dubioase. Inclin spre a doua varianta.
In orice caz, am lichidat cele 50 de unitati de fond la acelasi pret la care le-am achizitionat (44 de lei) pentru care am obtinut 2185.7 lei. Tranzactia a cauzat o pierdere de -28.6 lei, iar capitalul avut la dispozitie este acum de 13571.66 lei.

duminică, 17 februarie 2019

TGN - Hold

Cele mai importante informatii din raportul privind rezultatele financiare preliminare publicate de Transgaz arata o scadere cu -14.3% a profitului net, o crestere a creantelor si a datoriilor si o scadere disponibilitatilor si a capitalurilor proprii. In lipsa unor comunicate explozive este greu de crezut ca investitorii vor fi dispusi sa achizitioneze titluri TGN la preturi peste 370 lei (85.7% din maximul anului 2018).
Din punct de vedere tehnic, cotatia a reactionat pozitiv la target-ul tipic al unui potential val Elliott "C" si s-a apreciat cu aprox. +15.8% fata de minimul atins in 19 decembrie. Dupa cum se observa in imaginea de mai jos, in jurul nivelului 365 de lei intalnim nu mai putin de 3 rezistente care, impreuna, alcatuiesc un obstacol puternic in calea ascensiunii pretului. Cum oscilatorul se afla deja in OBzone, probabilitatea de confirmare a ipotezei in care pretul va scadea sau se va dezvolta lateral este sensibil mai ridicata decat cea a scenariului in care rezistentele vor fi strapunse.
In concluzie, poate fi o strategie inteleapta adoptarea unei atitudini de asteptare in privinta acestui emitent.

miercuri, 13 februarie 2019

Portofoliu Wyzeen - Cumparare EL

Am achizitionat astazi 215 actiuni Electrica la pretul de 10.34 lei pentru care am platit 2239.33 lei. Capitalul ramas este de 9146.63 lei.

















duminică, 10 februarie 2019

BRD - in drum catre "neckline"

Titlurile BRD s-au apreciat cu +17.0% in ultima saptamana de tranzactionare atat ca urmare a discutiilor dintre guvern si banca nationala, cat si a publicarii rezultatelor financiare preliminare. Indicatorul bursier PER=5.33 este considerat bun si, alaturi de ceilalti indicatori din aplicatia Uizen, incadreaza emitentul in categoria "Strong Buy".
Din punct de vedere tehnic, cotatia a ricosat din zona de suport si se indreapta catre rezistenta "neckline", unde ar putea contura un top. Pattern-ul candlestick "Belt Hold +" semnaleaza faptul ca minimul din 15 ianuarie nu va mai fi atins in saptamanile imediat urmatoare. Puterea acestui semnal este direct proportionala cu lungimea corpului ultimei lumanari si cu ordinul de marime al volumului, ambele fiind foarte mari.
Investitorii pe termen foarte scurt si scurt ar trebui sa astepte o corectie inainte de a lua in calcul o eventuala intrare la cumparare.
Pentru orizonturile lungi de timp se poate lua in calcul o acumulare pe acest simbol.
Cat timp gap-ul din 04 februarie va ramane deschis probabilitatea reluarii trendului descendent va fi considerata redusa.

miercuri, 6 februarie 2019

Portofoliu Wyzeen - Cumparare STK

Am achizionat 50 de unitati de fond STK la pretul de 44.0 lei, pentru care am cheltuit 2214.3 lei. Capitalul ramas este de 11385.96 lei.
Motivul din spatele acestei tranzactii este reprezentat de rezultatele financiare la trim. III care fac posibila distribuirea unui dividend de 8 lei/unitate de fond.
STK este un emitent caracterizat de o lichiditate extrem de slaba, fapt pentru care analiza tehnica nu are nicio relevanta.

duminică, 3 februarie 2019

SNP - in zona de rezistenta

In asteptarea publicarii rezultatelor financiare, titlurile OMV Petrom s-au apreciat cu +2.8% in ultima saptamana de tranzactionare, pe fondul unui volum sub medie.
Din punct de vedere fundamental, profilul de risc este unul mediu, iar rezultatelor financiare individuale la semestru incadreaza emitentul in clasa "Strong Buy". Corelatia din ultimul an cu indicele BET este de doar 30.9%, fapt care confera o importanta scazuta raportului pozitiv "Recompensa vs. Risc". Marea necunoscuta pentru anul urmator este reprezentata insa de impactul OUG 114/2018 asupra profitului SNP.
Din punct de vedere tehnic, cotatia a atins limita inferioara a unei zone puternice de rezistenta. Cum oscilatorul se afla in OBzone, probabilitatea ca pretul sa se afle la top sau foarte aproape de acesta este ridicata. In consecinta, exista o probabilitate ridicata ca un top local sa fie conturat in perioada imediat urmatoare, dupa care pragul de avertizare "WL-2" sa fie retestat.
Pentru cei care vor sa achizitioneze titluri SNP, adoptarea unei atitudini de asteptare ar putea fi o strategie mai buna decat o intrare in piata la pretul curent.