Faceți căutări pe acest blog

joi, 30 iulie 2015

TGN - o posibila oportunitate Buy

Dupa ascensiunea viguroasa din perioada 09 - 17 iulie, ascensiunea titlurilor TGN a inceput sa dea semne de oboseala, odata cu atingerea liniei de reactie 276.0. Totusi, se pare ca optimistii au redevenit majoritari in piata si sunt gata sa duca pretul peste aceasta rezistenta.
Alerta emisa astazi de sistemul "ST Directional Volume" reprezinta un semnal de cumparare pentru speculatorii agresivi. O eventuala strapungere la nivel de Close a nivelului 276.0, insotita de un volum ridicat si de un crossover pozitiv al oscilatorului zilnic cu linia sa de semnal, ar genera un al doilea semnal important de cumparare pentru investitorii cu toleranta medie si scazuta la risc, dupa cel inregistrat in 10 iulie.
Faptul ca pretul se afla in apropierea All Time High impiedica identificarea unui target tehnic ferm pentru urmatoarele 6 luni. Cea mai probabila prima tinta in acest scenariu este reprezentata de intervalul 309.0 - 312.0, delimitat cu ajutorul uneltelor Fibonacci.

marți, 28 iulie 2015

ST Trades Advisor Alert: EBS - Sell Signal

Aceasta contractie de luni a pretului este insotita de o crestere semnificativa de volum si volatilitate. Sistemul "ST Trades Advisor" semnaleaza dificultati in continuarea miscarii ascendente. Contextul curent favorizeaza deprecieri ale pretului in sesiunile urmatoare de tranzactionare. Cum oscilatorul zilnic a inregistrat o incrucisare negativa in zona de supravanzare, iar "ST Directional Volume" indica un posibil punct de inflexiune, o inchidere a pozitiilor curente ar putea fi o strategie inteleapta!

sâmbătă, 25 iulie 2015

SIF1 - P&F Buy Signal

In urma cu ceva mai mult de o saptamana, recomandam actiunile SIF Banat-Crisana pentru cumparare, avand ca tinta pe termen scurt (1-6 luni) nivelul 1.78. Astazi o sa va prezint o noua analiza a acestui emitent, mai putin obisnuita in peisajul de la noi.
Imaginea de mai jos surprinde evolutia pretului SIF1 in reprezentarea "Point & Figure", varianta Wyckoff. Acest grafic are avantajul de a facilita identificarea mai usoara a trendurilor si zonelor de rezistenta sau suport fata de reprezentarea "clasica". Pentru a adauga un simbol in acest grafic este nevoie de o variatie de 0.25 lei a cotatiei, indiferent de momentul in care s-a produs aceasta variatie (nu exista o axa reala a timpului). Din acest motiv, peste ultima cifra  "7" (luna in care pretul a completat intervalul 1.25-1.5) va aparea un nou simbol in ziua in care va fi atinsa valoarea 1.75.
Nu o sa intru in alte detalii legate de acest tip de reprezentare, considerand ca graficul este suficient de concludent si fara alte explicatii.
Se observa foarte clar ca, incepand din 2009, pretul a evoluat in majoritatea timpului in intervalul 1.0-1.25, cu scurte derapaje deasupra sau sub acest interval. Este clar ca in toata aceasta perioada a existat un surplus de oferta in preajma nivelului 1.25 si un surplus de cerere in preajma pragului 1.0. Faptul ca in luna iulie a.c. pretul a strapuns rezistenta reprezinta un semnal privind epuizarea ofertei la acel nivel si o posibila declansare a unui trend ascendent de durata. Este un important semnal de cumparare ce are ca prima tinta nivelul 1.75, aflat la o distanta de fosta rezistenta egala cu latimea intervalului de consolidare. Acest target este doar unul intermediar in orizontul lung de timp (LT) si se afla foarte aproape de cel identificat in analiza "clasica" precedenta (1.78). Deasupra sa regasim cea de a doua tinta (2.0), mult mai importanta si in imediata apropiere a careia intalnim retragerea Fibonacci 38.2%, aferenta trendului negativ din 2007-2009, si extensia 100% a segmentului ascendent dezvoltat in 2009-2010 (nu apar in grafic). Acest prag poate fi atins intr-o perioada mai mare de 12 luni si reprezinta, totodata, un puternic nivel Take Profit. Aici ne putem astepta la corectii semnificative inainte reluarea ascensiunii catre zona de rezistenta 2.25-2.5.

marți, 21 iulie 2015

ST Trades Advisor Alert: TEL - Take Profit Signal

In ultimele 3 zile de tranzactionare anterioare celei de astazi a fost identificat de fiecare data pattern-ul candlestick "8 To 10 New Price High" care avertiza asupra unei supraincalziri a miscarii ascendente. Pretul a stagnat in aceasta perioada la rezistenta 27.7, fapt care indica o reticenta a cumparatorilor in a impinge pretul mai sus. Alertele emise de sistemele "ST Trades Advisor" si "ST Directional Volume", simultan cu crossover-ul negativ al oscilatorului zilnic, sunt insotite, totusi, de un volum foarte redus. Amplitudinea acestuia nu arata o presiune la cumparare, ci o tendinta de marcare a profitului la prag venita din partea investitorilor mici. Acest context devine favorabil unei corectii a pretului catre intervalul 26.0 - 26.3, cuprins intre retragerile 50% si 61.8".
Scenariul este valabil in conditiile in care volumul va ramane redus. Daca el va incepe sa creasca pe masura ce cotatia va cobori, miscarea negativa se poate prelungi pana la linia de reactie 24.4. Acesta a doua ipoteza beneficiaza de o probabilitate sensibil mai redusa in acest moment.


sâmbătă, 18 iulie 2015

SIF5 - LT Buy Signal

Dupa o perioada de cca. 7 luni in care au evoluat in jurul liniei de reactie 1.70, titlurile SIF Oltenia au iesit brusc din consolidare. Benzile Bollinger au fost inguste timp de 12 saptamani, timp in care in pret s-au acumulat tensiuni foarte mari. In consecinta, explozia ascendenta ce a fost declansata ar trebui sa conduca la noi aprecieri in perioada imediat urmatoare!
Observati ca incrucisarea indicatorilor DI+ si DI- a prins ADX(14) la mijloc, eveniment care anticipeaza, in majoritatea cazurilor, dezvoltarea unui trend pozitiv de durata. Semnalul este accentuat de alertele emise in ultimele 2 saptamani de sistemul "ST Directional Volume", MACD(12,26,9) si de indicatorul CCI(20,6) care anticipeaza, la randul sau, un trend puternic pe termen lung.
Totusi, in 3 situatii relativ asemanatoare din 2013 pretul nu a continuat in forta ascensiunea ci a stagnat cateva saptamani dupa explozie inainte de a-si relua cresterea. De accea, o tehnica de acumulare ar fi poate mai inteleapta decat una de cumparare in forta, mai ales ca intervalul 2.0-2.1 reprezinta o zona puternica de rezistenta care va fi dificil de depasit in urmatoarele 1-2 luni si care, in plus, ar putea determina initierea unor miscari corective semnificative.
Pentru investitorii care au in vedere orizonturile lungi de timp atrag atentia ca in perioada aprilie 2010 - ianuarie 2014 pretul a conturat o "cupa" (nu se poate vedea in imaginea de mai jos), urmata de o "toarta" din ianuarie 2014 pana in iulie 2015. Acest fapt determina identificarea unui target in termenul lung de timp (1-5 ani) la nivelul 3.25 lei, situat in imediata vecinatate a retragerii Fibonacci 61.8% (~3.20 lei), aferenta trendului negativ din perioada iulie 2007 - februarie 2009.

miercuri, 15 iulie 2015

ST Trades Advisor Alert: SIF1 - Buy Signal

Cotatia SIF Banat-Crisana a parasit intervalul strans de consolidare in care a evoluat in ultimele 3 luni. Strapungerea rezistentei s-a produs de o maniera cate se poate de clara, atat volumul, cat si volatilitatea anticipand o continuare a trendului ascendent inceput aprox. acum un an si jumatate. Semnalul tehnic de cumparare este insotit de alerta emisa de sistemul "ST Trades Advisor" si de evolutia pozitiva a oscilatorilor zilnic si saptamanal.
Tinta pentru urmatoarele luni este reprezentata de nivelul topului din 06 iunie 2010 (1.78), fapt care determina un raport Risk/Reward de 1/2.4, valoare care favorizeaza o intrare la cumparare.

sâmbătă, 11 iulie 2015

ST Trades Advisor Alert: TGN - Buy Signal

Titlurile Transgaz au incheiat saptamana cu un "Gap Up", pe fondul unei cresteri de volum si volatilitate. Pretul a reactionat pozitiv la suportul 255.0 si a conturat un pattern bullish de tip "Trough Formation High" (TFH). Acest moment marcheaza un potential punct de inflexiune care ar trebui sa conduca la reluarea trendului ascendent. De altfel, sistemul "ST Trades Advisor" avertizeaza asupra faptului ca in piata tinde sa se contureze o decizie majoritara in privinta directiei viitoare de miscare, iar aceasta este cea ascendenta. In consecinta, pe termen scurt, sunt asteptate aprecieri semnificative ale pretului. Cum "ST Directional Volume" a emis, la randul, sau un semnal pozitiv, se poate intra la cumparare in deschiderea zilei de luni.
Acest semnal tehnic este insotit de confirmari la nivelul indicatorilor MACD(12,26,9), SAR, ROC(12) si este puternic.
Daca decizia creditorilor Greciei din acest weekend va fi una favorabila incheierii unui acord, pot intra la cumparare si investitorii cu tolerante mai scazute la risc.

joi, 9 iulie 2015

ST Trades Advisor Alert: EBS - Buy Signal

Reactia ascendenta a cotatiei Erste Bank la suportul 110.0 a determinat sistemul "ST Trades Advisor" sa genereze o alerta bullish. Aceasta este insotita de cea emisa de "ST Directional Volume", fapt care transforma alerta intr-un semnal de cumparare. Observati ca atat oscilatorul saptamanal, cat si cel zilnic sunt pe cale sa realizeze incrucisari pozitive cu mediile lor. Astfel de evenimente vor conferi un plus de soliditate acestui semnal.
Cum situatia din Grecia nu s-a clarificat inca, acest semnal nu este recomandabil investitorilor cu toleranta scazuta la risc!

sâmbătă, 4 iulie 2015

ST Trades Advisor Alert: SIF2 - Buy Signal

In saptamana care s-a incheiat, titlurile SIF Moldova au inregistrat o crestere atat a pretului de inchidere, cat si la nivelurile High si Low. Remarcam ca, in acest moment, cotatia este peste valoarea raportata la ultimul pret de inchidere care permitea investitorilor participarea la majorarea capitalului social si a incasarii de dividende (0.7945 vs. 0.775)! De altfel, sistemul "ST Trades Advisor" identifica un interes la cumparare in crestere pe palierul 0.755 - 0.795. Cum sistemul "ST Directional Volume" a emis, la randul sau, o alerta bullish, ne aflam in fata unui semnal tehnic de cumparare adresat investitorilor pe termen mediu si lung. In conditii normale de piata s-ar putea tranzactiona in deschiderea zilei de luni. Cum situatia din Grecia este departe de a se fi stabilizat, acest semnal nu este recomandabil investitorilor cu toleranta scazuta la risc!
In aceasta scurta analiza am ignorat graficele indicatorilor MACD si ADX, deformate de trecerea datei de inregistrare.

miercuri, 1 iulie 2015

SNN - acumulare

In ultima luna de tranzactionare, titlurile SN Nuclearelectrica au inregistrat un nou minim de la listare si au inchis cu -0.8% mai jos fata de luna Mai. Totusi, lumanarea care a rezultat in final constituie un pattern "Bullish Dragonfly Doji" care anticipeaza un potential sfarsit al trendului negativ curent. De altfel, primul impact vizula al graficului ne indica dezvoltarea unei miscari de consolidare sub pragul 0.8. De aceea, chiar si in conditiile incertitudinii actuale generate de posibilul default al Greciei, depasirea din cursul zilei de astazi al varfului acestei lumanari echivaleaza cu un semnal de acumulare adresat investitorilor termen lung!