Faceți căutări pe acest blog

marți, 28 decembrie 2010

Target TLV

Asa cum se observa in graficul de mai jos, trendul TLV se mentine negativ. Cotatia urmareste cu fidelitate suportul si se apropie de o zona de convergenta foarte importanta.















Intervalul 1.14 - 1.15 reprezinta un reper puternic pentru o potentiala intrare in acumulare. MACD poate emite un semnal anticipativ in aceasta directie daca va trece peste linia sa de semnal inainte de a cadea sub bottom-ul precedent (divergenta pozitiva).
Momentul posibilei schimbari a evolutiei TLV este plasat in jurul datei de 7 ianuarie 2011.

marți, 21 decembrie 2010

DJIA 21.12.2010 part. III

DJIA a atins target-ul. In acest moment ar fi intelept sa se marcheze profitul pentru jumatate din pozitii.















Deoarece indicatorii sunt pozitivi, vom urmari in continuare evolutia indicelui cu Trailing Stop, fixat de fiecare data la nivelul ultimului bottom local.
O formatiune candlestick bearish sau un Gap Down, identificate la un prag de rezistenta, ar reprezenta un motiv intemeiat pentru inchiderea tuturor celorlalte pozitii Long ramase.Adăugaţi o imagine

DJIA 21.12.2010 part. II

Asa cum anticipam, reactia pozitiva in zona de suport a determinat generarea unui semnal de cumparare. Stop Loss-ul trebuie fixat imediat sub 11429. Prima tinta avuta in vedere in acest cadru de timp este 11468.

DJIA 21.12.2010 part. I

In graficul M15 am identifica o zona optima pentru un potential Buy. Conditia este ca DT Oscillator sa evolueze peste linia sa de semnal iar cotatia sa inregistreze o reactie ascendenta in zona de suport (preferabil un "Gap Up" sau unul din pattern-urile candlestick "Bullish Engulfing Line" sau "Morning Star").


luni, 20 decembrie 2010

Atentie la SIF-uri!

Anuntul privind condamnarea lui Dinel Staicu, presedintele SIF Oltenia, la 12 ani de inchisoare a avut o influenta importanta asupra cotatiilor SIF5, acestea pierzand 5% din valoare in ultimele 2 zile. Acest fapt s-a repercutat negativ asupra BET-FI care, la randul sau, a atins un nou minim al acestei luni si ameninta sa iasa descendent din consolidare!
Zona de suport este plasata imediat in jurul pragului psihologic 20,000. Depasirea ei ar reprezenta o confirmare puternica a derularii scenariului negativ (a se revedea http://finantepersonale.blogspot.com/2010/12/bet-fi-ipoteza-negativa.html).















Indicele s-a oprit astazi la banda Bollinger inferioara, unde ar putea reactiona pozitiv. Imaginea la nivelul indicatorilor este bearish, dar nu suficient de clara inca. Un crossover al MACD cu linia sa de semnal ar anticipa un atac puternic asupra suporturilor.















Pericolul unor deprecieri de amploare este real si nu trebuie ignorat!

duminică, 19 decembrie 2010

Hold SNP

Cotatia evolueaza in interiorul unui triunghi descendent cu perspective usor bearish. In saptamana urmatoare, SNP se va afla inca in zona temporala (50-75% din perioada de dezvoltare a triunghiului) in care poate declansa miscari de amplitudine mare in termen scurt .
Strapungerea rezistentei va crea conditii pentru o ascensiune catre nivelul 0.345.
O penetrare a suportului, in conditiile unui volum ridicat, va anticipa o depreciere catre una dintre cele doua zone de target: 0.312 si 0.300.
Din a doua saptamana acest scenariu devine mai putin probabil.

sâmbătă, 18 decembrie 2010

DJIA, perspective pe termen scurt

Asa cum am vazut in analizele intraday precedente, DJIA ofera aproape zilnic oportunitati profitabile de tranzactionare pentru aceia care utilizeaza analiza tehnica.
Pentru astazi am ales graficul zilnic, cu cotatiile spot ale indicelui american.















Dupa cum se observa, topul din luna noiembrie a fost depasit si ne aflam in faza de dezvoltare a unui potential val Elliott "5", care pune presiune pe rezistenta (rosu).
La nivelul indicatorilor semnalele raman pozitive. DT Oscillator se afla in zona de supracumparare si atentioneaza asupra unei posibile "supraincalziri" a miscarii ascendente. Cat timp nu se va inregistra un crossover cu linia de semnal cotatia DJIA mai poate creste.
Linia mediana a Andrews' Pitchfork trece prin intervalul de target, ceea ce confera un plus de credibilitate acestei zone de rezistenta.
Concluzii si recomandari:
Este de asteptat ca indicele sa contureze un top important inainte de a depasi acest intervalul de target.
Valoarea 11650 ramane inca o tinta de atins.
Incrucisarile indicatorilor lor cu liniile de semnal vor anticipa topul. In acest caz se recomanda inchiderea pozitiilor Long.
Se pot deschide pozitii Short daca vor fi indeplinite simultan urmatoarele 2 conditii:
  1. se va identifica un pattern candlestick negativ la rezistenta/target sau daca indicele va inchide sub minimul ultimelor 3 cotatii precedente
  2. indicatorii se vor afla sub liniile de semnal

joi, 16 decembrie 2010

DJIA 16.12.2010 part. II

Imediat dupa ora 16.45, pragul a cazut iar cotatia s-a depreciat rapid catre primul target, delimitat de 2 niveluri Fibonacci (rosu). Tot in acesta zona se regaseste media mobila SMA200, care confera un plus de forta si credibilitate noului suport (este cel mai puternic dintre cele 3 praguri identificate in grafic). In aceste conditii, marcarea a 50-75% din pozitii (in functie de toleranta la risc) la acest nivel este recomandabila.
In perioada imediat urmatoare ne putem astepta la o reactie tehnica pozitiva catre intervalul 11.390 - 11.400, corespunzator retragerilor Fibonacci 50% si 61.8% aplicate valului descendent aflat in desfasurare.















Daca aruncam o primire catre indicatori, observam ca acestia sunt negativi si anticipeaza o posibila continuare a deprecierilor. De aceea, o scadere a cotatiei catre cel de-a doua zona de suport (verde) sau a treia (albastru) este posibila. In astfel de situatii se recomanda urmarirea evolutiei cu un Trailing Stop in cadrul de timp M15.
O reactie ascendenta la una din zonele de suport, sustinuta de evolutii pozitive ale indicatorilor, va reprezenta un semnal pentru inchiderea pozitiilor Short si deschiderea unora Long.
De asemenea, o depasire a liniei oblice, acum rezistenta, va determina automat inchiderea tuturor pozitiilor Short. In mod normal acest lucru ar trebui sa se intample dupa activarea Trailing Stop.

DJIA 16.12.2010 part. I

In graficul de dimineata al indicelui american (cadrul de timp H1) putem observa 2 lucruri importante:
  • divergenta negativa a cotatiei cu indicatorul MACD
  • suportul, valid si foarte puternic
Divergenta anticipeaza faptul ca vor mai fi tentative de spargere a pragului. In functie de evolutia indicatorilor si de reactia la cotatiei la suport, se poate intra din nou la tranzactionare, Long sau Short.

miercuri, 15 decembrie 2010

DJIA 15.12.2010 part. II

DJIA s-a intors inainte de a atinge retragerea 50%, dupa ce a dezvoltat o secventa corectiva "abc".
Cum cotatia a depasit nivelul valului "b", exista o probabilitate ridicata ca nivelul celor 2 topuri precedente sa fie testat si depasit. O indicatie in acest sens va putea fi primita din partea MACD daca va inregistra un crossover pozitiv cu Signal langa linia zero!
In functie de reactia la linia top-urilor se poate intra Long sau Short.






DJIA 15.12.2010 part. I

In cadrul de timp H1 cotatia a atins target-ul Wave 5 si nivelul topului precedent. Corectia survenita ulterior poate continua, in prima faza, catre retragerea Fibonacci 50%. In functie de reactia aici si de evolutia oscilatorului, in cadrul de timp de M15, putem lua in considerare o intrare la cumparare.















In cazul in care nu va fi inregistrata o reactie ascendenta indicele se poate deprecia catre retragerea Fibonacci 61.8%. Este un alt nivel unde pot fi intrunite conditii pentru o intrare Long.

duminică, 12 decembrie 2010

Programe de analiza tehnica

In ultimii 5 ani am testat mai multe softuri de analiza tehnica, incepand de la faimosul Metastock pana la unele mai obscure precum Fcharts, de exemplu. Intr-un clasament care cuprinde ansamblul de unelte + indicatori si interfata, primele 3 pozitii ar arata astfel:
1. Market Analyst Astrology: link1
2. Dynamic Trader: link2
3. Metastock: link3
Desigur, fiecare are minusurile si atuurile sale. Nu le voi face o prezentare generala, este de ajuns sa intrati pe paginile respective si sa parcurgeti informatiile continute.
Exista, insa, si softuri gratuite, foarte bune, care pot fi utilizate cu succes de catre orice persoana care utilizeaza analiza tehnica in strategiile sale de investire. Cel mai bun este, de departe, Gannalyst Professional (link4). In afara de interfata exceptionala, programul ofera o multime de unelte de analiza si permite importul de date in format Metastock.
Al doilea program pe care vi-l supun atentiei este Wall Street Analyzer (link5). Spre deosebire de Gannalyst, contine un limbaj prin care pot fi configurati diversi indicatori proprii. Desi este mai putin performat, reprezinta o alegere ideala pentru cei care fac primii pasi in studiul analizei tehnice.

sâmbătă, 11 decembrie 2010

BET-FI, ipoteza negativa

In analiza din noiembrie, publicata sub titlul "Deprecierile SIF-urilor sunt pe sfarsite", anticipam o evolutie pozitiva de minim +10% pe termen scurt a sectorului. Probabilitatea ca top-ul sa fie atins in perioada 10 - 21 decembrie ramane ridicata. Ce se poate intampla in continuare?
Astazi vom analiza scenariul negativ determinat de pattern-ul Bearish Wolfe Wave.















Conform teoriei, dupa conturarea top-ului "5" cotatia va scadea pana va atinge linia EPA (Estimated Price at Arrival).
In cazul BET-FI, chiar daca nu sunt intrunite conditiile ideale privind target-ul temporal, pattern-ul este viabil si trebuie luat in considerare. In plus, el se suprapune peste o formatiune Bearish Pennant care, la randul ei, anticipeaza deprecieri in lunile urmatoare.
Doua target-uri vor fi luate in considerare in cazul confirmarii ipotezei negative:
  • extensia Fibonacci 61.8% aplicata valului A (cel mai probabil) si
  • extensia Fibonacci 100% aplicata aceluiasi val (mai putin probabil)















Intersectiile lor cu linia EPA identifica reperele temporale pentru atingerea tintelor: 11 februarie si 27 iulie din 2011. Acestea pot fi avute in vedere pentru o potentiala intrare la cumparare.
Ipoteza va fi invalidata daca BET-FI va depasi nivelul 24.500 in cursul urmatoarelor 2 luni.

miercuri, 8 decembrie 2010

SIF2 confirma

SIF2 a inchis astazi peste pragul superior al Andrews' Pitchfork si confirma intrarea cotatiei intr-o perioada pozitiva de evolutie. Miscarea declansata in urma cu 8 sesiuni de tranzactionare are deja o durata mai mare decat oricare din valurile precedente, ceea ce reprezinta o confirmare in avans a faptului ca formatiunea Elliott impulsiva 1-5 s-a incheiat.















Ambii indicatori anticipeaza noi ascensiuni. Zona de rezistenta este cuprinsa intre nivelurile 1.15 - 1.19 si este de asteptat sa fie atinsa in perioada 10 - 21 decembrie.

BIO - Stand By

Dupa o perioada de jumatate de an de consolidare, BIO a strapuns retragerea Fibonacci 50% si a creat conditii pentru noi aprecieri catre nivelul 0.205.


















Atat oscilatorul, cat si MACD, sunt favorabili unei evolutii pozitive in perioada imediat urmatoare. Exista, insa, un obstacol important in calea dezvoltarii unui segment ascendent semnificativ: ansamblul de rezistente situate imediat deasupra pretului.


















Avand in vedere acest lucru, putem anticipa in continuare o evolutie in intervalul cuprins intre retragerile 50% si 61.8%, fiind relativ putin probabila o ascensiune peste nivelul 2.05.
In aceste conditii se recomanda pastrarea pozitiilor curente si evitarea tranzactionarii.
Volatilitatea ridicata poate reprezenta un buna oportunitate pentru speculatorii agresivi, care pot specula acest emitent in intervalul 0.192 - 0.205.

sâmbătă, 4 decembrie 2010

DJIA, sfarsitul valului 4?

Ultimele 3 zile de tranzactionare ale saptamanii au schimbat perceptia investitorilor asupra bursei americane. DJIA a trecut peste topul din 22 noiembrie si este foarte aproape de a semnala sfarsitul valului Elliott 4. Confirmarea va veni in momentul in care va fi depasita valoarea 11,426. DT Oscillator este pozitiv si favorabil acestei ipoteze.















In continuare trebuie sa raspundem la urmatoarea intrebare: care este nivelul cel mai probabil de a fi atins in cazul confirmarii scenariului de mai sus?
In cel de-al doilea grafic se observa cum indicele a definitivat o formatiune grafica bullish Inverted Head & Shoulders. Strapungerea neckline a determinat identificarea tintei naturale a cotatiei la valoarea 11,650.















In plus, trebuie sa remarcam ca MACD a inregistrat un crossover pozitiv cu linia de semnal foarte aproape de linia zero. Acest fapt anticipeaza, de regula, dezvoltarea unui segment ascendent semnificativ!
In final mai adaug faptul ca target-ul minim al valului Elliott 5 este 11,650 (identic cu cel al Inverted Head & Shoulders), iar cel tipic este situat la valoarea 12,100.

Concluzie:
Se poate intra Long pe indicele american imediat ca valoarea 11,426 a fost depasita, primul nivel avut in vedere pentru o marcare partiala a profiturilor fiind 11,650.

Nota:
Cotatiile furnizate de ICM MetaTrader sunt in acest moment cu aprox. 15 puncte sub cele reale.

joi, 2 decembrie 2010

Buy BRK

Sectorul serviciilor financiare pare sa fi atras atentia cumparatorilor care au preluat initiativa. BRK nu face nici el exceptie. Reactia de astazi la suport este edificatoare:















Cotatia a inregistrat un Breakaway Gap care anticipeaza dezvoltarea unui segment ascendent semnificativ. Semnalul este confirmat de crossover-ul pozitiv al MACD cu linia de semnal si de evolutia DT Oscillator. Primul target avut in vedere este 0.302. Stop-ul trebuie fixat la 0.259.

miercuri, 1 decembrie 2010

Buy SIF5

Evolutia cotatiei din ultimele 3 sesiuni arata o slabire a trendului descendent pe termen scurt. Ansamblul format din linia de atentionare Schiff (negru) si pragurile Fibonacci (rosu) reprezinta un obstacol dificil de penetrat.















Pe de alta parte, atat oscilatorul cat si linia sa de semnal au parasit zona de supravanzare si anticipeaza o evolutie pozitiva in perioada urmatoare, catre linia inferioara a Schiff Pitchfork.
Chiar daca ieri SIF5 a inchis in scadere, se poate acumula in continuare, cu un Stop Loss fixat la valoarea 1.19.
In conditiile in care scenariul pozitiv va fi validat, ne putem astepta ca un top sa fie conturat in perioada 10 - 20 decembrie.

sâmbătă, 27 noiembrie 2010

Deprecierile SIF-urilor sunt pe sfarsite

Lichiditatea scazuta a bursei a determinat scaderea numarului de societati ramase in atentia speculatorilor. SIF-urile se numara, totusi, in continuare printre acestea.
Trebuie remarcat ca, in timp ca indicele BET se afla cu 7.43% peste valoarea de la sfarsitul anului trecut, BET-FI a scazut cu 12%. Aceasta discrepanta se datoreaza, in special, evolutiilor din ultima luna si jumatate, cand SIF-urile s-au depreciat accelerat. Deoarece aceasta miscare nu a fost insotita de o crestere a lichiditatii, putem concluziona ca ea s-a produs in urma retragerii cumparatorilor din piata si nu unei presiuni exercitate de vanzatori.

In graficul de mai jos se poate constata cu usurinta ca indicele a ajuns la marginea unui interval de suport extrem de puternic (20,000 - 21,000).















De asemenea, suntem foarte aproape de sfarsitul intervalul de timp in care se incheie, de regula, corectiile unui trend (38.2%-61.8% din perioada de dezvoltare a trendului). La precedentele repere temporale au fost inregistrate extreme locale ale cotatiei (un bottom si un top).
Urmarind evolutia pe termen scurt a indicelui, se poate constata ca acesta se afla deja in zona primului target de finalizare a valului Elliott 5. Exista inca posibilitatea ca miscarea negativa sa continue catre pragul psihologic 20,000,unde se gaseste cel de-al doilea target.
Oscilatorul a inregistrat deja un crossover pozitiv in zona de supravanzare, ceea ce ne atrage atentia asupra SIF-urilor pentru o potentiala intrare la cumparare.















Concluzie:
Atat formatiunea impulsiva Elliott, cat si suporturile grafice, reperele temporale si oscilatorul ne indica faptul ca suntem foarte aproape de sfarsitul evolutiei negative curente. In aceste conditii, o intrare in acumulare pe SIF-uri este nu numai posibila ci si recomandabila, marja de apreciere fiind de minimum 10%.

miercuri, 24 noiembrie 2010

SIF2 a atins primul target

SIF2 a ajuns la cele 4 suporturi Fibonacci si la linia de atentionare 50% a Schiff Pitchfork, cu 1-2 zile mai repede decat prevazusem.















Pericolul unor noi deprecieri nu a trecut inca, dar ne putem astepta aici, intr-o prima faza, la o slabire a miscarii descendente. Daca reactia ascendenta va conduce la depasirea Andrews' Pitchfork (negru), ne vom afla in fata unui potential val B care se poate dezvolta catre valoarea 1.14.

marți, 23 noiembrie 2010

SIF2 va mai scade

SIF2 a rupt in cele din urma suporturile. Deprecierea cotatiei sub 1.09 a determinat intrarea in ultimul segment al unui pattern Elliott impulsiv 1-5.















Pe nivelul 1,05 gasim nu mai putin de 4 praguri Fibonacci, fiind foarte posibil sa asistam la o corectie pozitiva semnficativa numai cand cotatia va ajunge aici. Probabil acest lucru se va petrece in saptamana urmatoare. Extensia maxima a acestui ultim val se afla in intervalul 0.98 - 0.99, dar probabilitatea este mai redusa de a se ajunge aici.
In acest moment trebuie sa ne distantam de SIF2 si sa asteptam vremuri mai bune.

duminică, 21 noiembrie 2010

Vor rezista suporturile la SIF2?

In analiza SIF2 de astazi am utilizat Schiff Pitchfork pentru determinarea pragurilor de rezistenta si suport.
In graficul pe termen lung de mai jos se observa cum pretul tinde sa urmareasca cea de-a patra linie de atentionare. O strapungere a acesteia va determina o depreciere catre cea de-a cincea linie de atentionare, undeva in jurul pragului psihologic 1.0.















Pe termen mediu, observam un potential pattern Elliott impulsiv 1-5, care avertizeaza asupra posibilitatii ca linia Schiff inferioara sa fie strapunsa.















Ipoteza se va confirma in conditiile in care cotatia va scadea sub 1.09.
Daca, in schimb, vom asista la o ractie pozitiva la aceste doua suporturi, iar pretul va inchide peste 1.21, se va infirma ipoteza pattern-lui impulsiv. In acest caz, viitorul SIF2 pe termen scurt si mediu va incepe sa se coloreze in roz, primul target avut in vedere fiind 1.3.

O observatie, in final. Evolutia pe termen lung (martie 2009 - aprilie 2010) seamana izbitor de mult cu cea pe termen mediu (iunie - noiembrie 2010) . Daca extrapolam faptul ca, in primul caz, corectia s-a oprit cu putin deasupra retragerii Fibonacci, in ipoteza in care suporturile actuale vor cadea, SIF2 ar trebui sa nu scada sub pragul psihologic 1.0.



duminică, 17 octombrie 2010

Asteptam corectia

In analiza precedenta a graficului saptamanal spuneam ca am ajuns intr-un punct important privind evolutia DJIA. Astazi o sa aduc noi informatii dupa analiza graficului zilnic.
Se observa foarte clar o formatiune Elliott impulsiva 1-5. Deja primul target a fost atins si, in plus, atentie, s-a inregistrat un crossover negativ al oscilatorului cu linia de semnal. Exista, deci, o probabilitate ridicata ca in saptamana urmatoare sa asistam la declansarea unei corectii care sa genereze un semnal de vanzare.















O inchidere a indicelui sub valoarea 10829 va determina intrarea in zona de dezvoltare a valului 3 si va reprezenta un semnal important privind intrarea intr-o perioada corectiva.
Personal astept acest moment pentru a intra Short, urmand a completa pozitiile in momentul in care cotatia va cadea sub extremul valului 4.
Desigur, semnalele vor fi mai puternice daca oscilatorul din graficul saptamanal se va afla in zona de supracumparare sau va inregistra un crossover negativ cu linia sa de semnal. Daca toate aceste conditii vor fi indeplinite se vor putea face bani cu risc scazut pe bursa de la Sibiu.

sâmbătă, 9 octombrie 2010

DJIA - punct culminant?

In graficul saptamanal al DJIA se observa foarte clar ca indicele a reactionat puternic la media mobila simpla la 200 de zile. Cand aceasta a fost crescatoare s-a inregistrat un rebound pozitiv pe termen scurt, apoi a urmat strapungerea propriu-zisa.














Acum, dupa ce prima tentativa de penetrare ascendenta a esuat, suntem in derularea celei de-a doua. In contexul negativ general, exista deci o probabilitate importanta de a asista la dezvoltarea unui segment pozitiv semnificativ in urmatoarele 2 saptamani. Aceasta ipoteza este accentuata si de pemetrarea neckline a pattern-ului "Inverted Head & Shoulders" format in perioada mai-octombrie a.c.

joi, 5 august 2010

DJIA, incotro?

In cele din urma DJIA a conturat un top in 29 iulie, insa acesta a fost unul minor, fiind depasit dupa numai 3 zile.
Asa cum se observa in graficul alaturat, ascensiunea indicelui, inceputa in urma cu cca. 1 luna, este relativ abrupta si urmarita foarte bine de linia de trend (verde). Aveam de-a face cu o miscare impulsiva care ar trebui sa continue pana in zona 10.900. La acest nivel exista cateva praguri foarte apropiate care, foarte probabil, vor determina o corectie semnificativa.














Inca nu este clar daca va fi conturat un val "C" sau un val "3". Ramane ca strategia de tranzactionare sa fie definitivata in functie de amploarea corectiei. In orice caz, o marcare, cel putin partiala, a profiturilor in zona 10.800-11.000 este recomandabila.

joi, 29 iulie 2010

29 iulie top pe DJIA?

In analiza temporala a valurilor sunt 3 extrapolari care converg in aceeasi data: 29 iulie. In mod normal ar trebui sa fie conturat un top aici, mai ales ca ne aflam la nivelul celui din 21 iunie.














Se observa ca si oscilatorul se afla in zona de supracumparare, ceea ce atrage atentia asupra unei potentiale corectii in zilele imediat urmatoare.
Daca indicele va intra in zona valului "1 or a" ne vom putea gandi deja la potentiale deprecieri mai ample pe termen scurt.

sâmbătă, 24 iulie 2010

DJIA intr-un nou trend ascendent?

Reactia indicelui american la suporturile Fibonacci, pe care o anticipam in articolul precedent, a fost una semnificativa. Valoarea 10.250 de puncte a fost depasita si putem considera valul "C" practic incheiat. Contrar celor mai multe analize tehnice, inclusiv a unor analisti de peste ocean, consider ca sunt sanse mari ca evolutia negativa a bursei americane sa se fi incheiat deja. Desigur, acest lucru nu inseamna automat ca va fi dezvoltat un trend ascendent, insa ne putem astepta la ascensiuni de 500 - 1.000 de puncte in perioada urmatoare. Pe ce ma bazez?
Ultima corectie negativa a indicelui a creat conditiile conturarii unei formatiuni bullish "Inverted Head & Shoulders", care anticipeaza de cele mai multe ori o ascensiune. Linia gatului (neckline) a fost strapunsa, generand un semnal Buy puternic. Acest fapt este evident atat in reprezentarea candlestick:













cat si in cea line:













In plus, asa cum se observa in graficul urmator, topul precedent a fost depasit iar oscilatorul sustine acest semnal:













Cu ajutorul uneltelor Fibonacci am identificat si target-urile imediate ale cotatiei:
  • intermediar: 10.800-10.850 (cotatii ICM Metatrader)
  • tipic (natural): 11.250-11.350 (cotatii ICM Metatrader)
Pentru investitorii care tranzactioneaza folosind preturile zilnice (daily) se recomanda o intrare Long in forta, cu un Stop Loss fixat imediat sub valul "2 or B".
Sa mai mentionez in final ca recompensa (reward) este aprox. dubla fata de riscul potential

Nota:
Cotatiile furnizate de ICM MetaTrader sunt cu aprox. 60 de puncte sub cele reale.

sâmbătă, 3 iulie 2010

Asteptari de iulie

Asa cum anticipam in precedentul articol, valul B a fost conturat in urma unui rally abrupt care a durat circa 2 saptamani. Incapand cu 22 iunie piata a inceput sa dezvolte valul C, fapt care anticipeaza o evolutie bearish in luna iulie.












Am atasat graficul zilnic al DJIA, indicele care influenteaza majoritatea burselor occidentale si care este "copiat" cu acuratete si de indicii autohtoni reprezentativi.
Cotatia a ajuns la un suport solid format din nu mai putin de 4 praguri Fibonacci. Un ochi aruncat catre oscilator ne indreptateste sa asteptam o reactie ascendenta catre pragul psihologic 10.000 puncte (cotatia reala). In acest moment exista 2 variante de lucru:
  • daca va fi depasita valoarea 10.250 puncte putem considera valul C incheiat si intrarea bursei americane (implicit si a celei romanesti) intr-un nou trend ascendent
  • daca indicele se va desprinde descendent de actualul suport cotatia isi va continua evolutia descendenta catre nivelul 9.000 puncte, unde exista o probabilitate majora sa fie conturat un bottom major. Aceasta varianta este mai plauzibila.
In aceste conditii se poate specula Long pe termen scurt in cazul in care vom asista la o reactie ascendenta la actualul suport, urmand a ne adapta strategia in functie de potentiala reactie a indicelul la pragul psihologic 10.000.

Nota:
Cotatiile furnizate de ICM MetaTrader sunt cu aprox. 60 de puncte sub cele reale.

duminică, 6 iunie 2010

Asteptari de iunie

Imi propun sa public la inceputul fiecarei luni un articol despre asteptarile pe care le am pentru luna respectiva, induse de contextul curent politic si economic.
In acest moment piata bursiera romaneasca se afla sub impactul negativ al situatiei politice si al evolutiei burselor occidentale. Cred ca minimele acestui an nu au fost inca atinse si vor urma noi deprecieri cuprinse intre -15% si -30%. Foarte probabil, trendul descendent va fi format din 3 valuri (ABC), ceea ce inseamna ca, in aceasta vara, este posibil un rally abrupt care sa dezvolte valul B.

Concluzia:
Pe piata spot astept scaderi severe inainte de a ma gandi sa intru la cumparare. Vizate sunt in special SIF-urile, BRK, BRD, SNP, TGN, ATB, BIO si TRP.
Pe piata futures voi continua sa speculez DJIA intraday, in special din pozitia de shorter, pana cand indicele va ajunge la 9.500 de puncte. Atunci voi schimba strategia in functie de reactia pe care o va avea la acest nivel.

sâmbătă, 24 aprilie 2010

De ce prefer DJIA

In fiecare zi suntem bombardati cu diversi indicatori americani despre somaj, vanzarile de case, de bunuri de consum, despre deficit si asa mai departe. Efectul lor, cronic as putea spune, este mentinerea micilor investitori in confuzie si amplificarea sentimentelor de teama si/sau lacomie.
Privind insa un grafic, lucrurile par si sunt foarte simple: DJIA evolueaza pur tehnic sub presiunea marilor banci de investitii americane si, dupa parerea mea personala, a guvernului SUA.
Acesta este graficul care foloseste cotatiile saptamanale (inclusiv cele de pe futures) furnizate de ICM MetaTrader.













Se observa ca indicele evolueaza in ultimul val al unei formatiuni Elliott impulsive. In acest moment nu putem spune decat ca suntem foarte aproape de primul target. Oscilatorul se afla in zona de supracumparare, dar cat timp nu se inregistreaza un crossover negativ nu sunt motive sa abandonam pozitiile Long.
Sa privim mai indeaproape acest ultim val.













Vineri (23.04.2010) cotatia a strapuns o minirezistenta si a generat un nou semnal de acumulare. De aceasta data riscurile sunt ceva mai ridicate, deoarece ne aflam foarte aproape de primul target (identificat prin zona galbena). In plus, bara verticala marcheaza momentul cand acest ultim val va fi durat un timp egal cu cel necesar dezvoltarii valului 1.
Avand in vedere marimea intervalului tinta, recomand investitorilor cu toleranta ridicata la risc noi acumulari de contracte Long, cu un Stop Loss strans, fixat imediat sub minimul zilei de azi.

Nota:
Cotatiile furnizate de ICM MetaTrader sunt cu aprox. 60 de puncte sub cele reale.